Доклад Об основных результатах деятельности Министерства финансов РФ в 2018 году

на обслуживание государственного долга регионов и высвобождению средств для фи-

нансирования приоритетных расходных обязательств.

В период с 2014 по 2017 год в целях погашения долговых обязательств субъектам

Российской Федерации из федерального бюджета предоставлены бюджетные креди-

ты в объеме более 1 трлн рублей, сроки погашения которых наступали в 2018-2019 го-

дах. В конце 2017 года было принято решение о запуске программы реструктуризации,

в рамках которой изменены сроки и объемы погашения по годам.

Бюджетный эффект в виде снижения объема необходимых к возврату бюджет-

ных кредитов субъектов Российской Федерации в 2018-2019 годах составит порядка

418 млрд рублей, что будет способствовать созданию условий для стабилизации и сни-

жения долговой нагрузки региональных бюджетов. Кроме того, в случае обеспечения

субъектом темпов роста в 2018-2019 годах налоговых и неналоговых доходов консо-

лидированных бюджетов выше уровня инфляции, он имеет право обратиться в Пра-

вительство Российской Федерации с просьбой о продлении сроков реструктуризации

еще на пять лет. Таким образом, общий срок погашения бюджетных кредитов может

составить 12 лет.

Согласно предварительным данным, на 1 января 2019 года объем государственного

долга субъектов Российской Федерации за 2018 год сократился на 109,1 млрд рублей,

или на 4,7%, и составил 2 206,3 млрд рублей, или 25,3% объема доходов бюджета субъ-

екта Российской Федерации без учета безвозмездных поступлений, в том числе объем

задолженности по рыночным обязательствам сократился на 28,1 млрд рублей, или на

2,3%, и составил 1 187,4 млрд рублей.

Количество регионов с отношением рыночного долга к доходам без учета безвоз-

мездных поступлений на 1 января 2019 года:

- выше 50% - 6 регионов (со снижением к 2017 году на 4 региона), в том числе:

- выше 100% - 1 регион - Республика Мордовия (109,9% (увеличился за 2018 год

на 28,8%, или на 8,1 млрд рублей).

Расходы на обслуживание государственного долга субъектов Российской Федера-

ции, по предварительным данным, за 2018 год сократились на 19,3 млрд рублей, или на

18%, и составили 90,8 млрд рублей. Вместе с тем экономия относительно первоначаль-

но утвержденных расходов бюджетов субъектов Российской Федерации на указанные

цели на 1 января 2019 года составила 50,4 млрд рублей.

Объем долга муниципальных образований на

1 января

2019 года составил

371,9 млрд рублей с ростом к 1 января 2018 года на 3,9 млрд рублей, или на 1,1%, в том

числе рыночный долг - 274,7 млрд рублей с ростом на 12,4 млрд рублей, или на 4,7%.

В 2018 году вопросы развития межбюджетных отношений приобрели особую акту-

альность в свете новых задач, поставленных Указом Президента Российской Федера-

ции от 7 мая 2018 года № 204 «О национальных целях и стратегических задачах разви-

тия Российской Федерации на период до 2024 года» (далее - Указ № 204).

В целях обеспечения выполнения субъектами Российской Федерации указанных

задач были приняты меры по расширению доходной базы регионов и изменению раз-

граничения полномочий между Российской Федерацией и субъектами Российской

Федерации, в том числе в части:

- пролонгации до 2024 года решения по централизации в федеральном бюджете

доходов от 1% ставки налога на прибыль организаций;

- поэтапной передачи с федерального на региональный уровень доходов от упла-

ты акцизов на нефтепродукты;

- увеличения до 80% норматива зачисления в региональные бюджеты доходов

от акцизов на крепкий алкоголь;

- передачи на федеральный уровень полномочий субъектов по обеспечению граж-

дан лекарственными препаратами для лечения редких (орфанных) заболеваний

по отдельным нозологиям.

Для повышения заинтересованности регионов в легализации оборота алкогольной

продукции и укрепления доходной базы с 2018 года осуществлен переход на порядок

зачисления акцизов на крепкую алкогольную продукцию исходя из объемов рознич-

ной продажи с компенсацией снижения доходов для регионов, на территории которых

сосредоточены крупные производители.

В 2018 году, как и в предыдущие годы, продолжали осуществляться меры, на-

правленные на повышение бюджетной обеспеченности муниципальных образо-

ваний¹⁶. В результате принятых мер в 2018 году в доходы местных бюджетов зачис-

лялись переданные в 2013-2016 годах в рамках поэтапного повышения бюджетной

обеспеченности муниципальных образований отдельные налоговые и неналого-

вые доходы, поступавшие ранее в федеральный и региональные бюджеты. Объем

таких поступлений в местные бюджеты за 2018 год составил 68,9 млрд рублей, или

4,6% в объеме налоговых и неналоговых доходов местных бюджетов (в 2017 году -

59,5 млрд рублей, или 4,3% в объеме налоговых и неналоговых доходов местных

бюджетов).

Дальнейшая актуализация подходов к предоставлению межбюджетных трансфер-

тов и совершенствованию межбюджетных отношений будет осуществляться с уче-

том Указа № 204 и Стратегии пространственного развития Российской Федерации

на период до 2025 года.

В 2019 году будет осуществляться мониторинг исполнения принятых субъекта-

ми Российской Федерации обязательств, установленных в соглашениях о предостав-

лении бюджетам субъектов Российской Федерации бюджетных кредитов, в рамках

проведенной в 2017 году реструктуризации задолженности бюджетов субъектов Рос-

сийской Федерации по бюджетным кредитам, предоставленным из федерального

бюджета.

Одновременно предполагается осуществление контроля за обеспечением проведе-

ния субъектами Российской Федерации взвешенной долговой политики, в том числе

реализация мер, направленных на снижение долговой нагрузки бюджетов субъектов

Российской Федерации, и реализация планов мероприятий по оздоровлению государ-

ственных финансов субъекта Российской Федерации.

В целях обеспечения дальнейшего роста предсказуемости и прозрачности

межбюджетных трансфертов, расширения горизонтов планирования федеральным

органам исполнительной власти необходимо предусмотреть распределение меж-

бюджетных трансфертов не только на очередной финансовый год, но и на плановый

период.

¹⁶ Приняты во исполнение Указа Президента Российской Федерации от 7 мая 2012 года № 601 «Об основных на-

правлениях совершенствования системы государственного управления» (далее - Указ № 601).

Повышение эффективности управления

государственными финансами субъектов

Российской Федерации и муниципальными финансами

В 2018 году в соответствии с приказом Минфина России от 3 декабря 2010 года

№ 552 «О Порядке осуществления мониторинга и оценки качества управления реги-

ональными финансами» была проведена оценка качества управления региональными

финансами. По результатам оценки до 11 снизилось количество субъектов Российской

Федерации, качество управления региональными финансами которых признано не-

надлежащим (в 2017 году - 15 регионов), 27 субъектам Российской Федерации прис-

воена I степень качества управления региональными финансами, характеризующая

высокое качество управления региональными финансами, 47 субъектам Российской

Федерации присвоена II степень качества управления региональными финансами, ха-

рактеризующая надлежащее качество управления региональными финансами.

При оценке качества управления региональными финансами особое внимание

уделено выполнению показателей, характеризующих соблюдение требований Бюд-

жетного кодекса Российской Федерации, реализации Указов Президента Российской

Федерации от 7 мая 2012 года и заключенных с Минфином России соглашений.

По итогам проведенной оценки руководителям регионов направлен обзорный

доклад, содержащий рекомендации по применению лучших практик и выявленных

недостатков управления региональными финансами.

В целях выявления, поощрения и распространения применения примеров луч-

шей практики деятельности органов местного самоуправления по организации му-

ниципального управления и решению вопросов местного значения муниципальных

образований Минфином России в соответствии с постановлением Правительства

Российской Федерации от 18 августа 2016 года № 815 «О Всероссийском конкурсе

«Лучшая муниципальная практика» была проведена оценка конкурсных заявок му-

ниципальных образований по номинации «Муниципальная экономическая полити-

ка и управление муниципальными финансами» в сфере управления муниципальными

финансами.

В рамках содействия повышению качества управления региональными и муници-

пальными финансами в 2018 году оказывалась методологическая и консультационная

поддержка финансовым органам субъектов Российской Федерации и муниципальных

образований по вопросам формирования межбюджетных отношений на региональном

и муниципальном уровнях, в том числе даны рекомендации по организации бюджет-

ного процесса в субъектах Российской Федерации, реализации принятых программ

оздоровления государственных финансов регионов, организации межбюджетных от-

ношений с муниципальными образованиями, проведению взвешенной бюджетной

политики на региональном и муниципальных уровнях, увеличению доходной базы

бюджетов субъектов Российской Федерации и муниципальных образований.

Продолжена практика заключения соглашений с субъектами Российской Феде-

рации, определяющих дополнительные условия их предоставления и использования,

направленные на стимулирование социально-экономического развития и оздоровле-

ние государственных финансов субъектов Российской Федерации и устанавливающие

меры ответственности за невыполнение субъектом Российской Федерации указанных

обязательств.

Стимулирование развития экономического потенциала субъектов Российской Фе-

дерации и повышение эффективности управления государственными и муниципаль-

ными финансами осуществляется по следующим направлениям:

1) предоставлены 40 субъектам Российской Федерации в 2018 году гранты за дос-

тижение наивысших темпов роста налогового потенциала в объеме 20 млрд рублей

ежегодно;

2) впервые предоставлены дотации в целях стимулирования роста налогового по-

тенциала по налогу на прибыль организаций. В 2018 году между 63 субъектами Рос-

сийской Федерации распределено 30,6 млрд рублей за счет суммы прироста налога на

прибыль организаций, поступившего в федеральный бюджет, в отчетном году по срав-

нению со среднегодовым фактическим поступлением за 2 года.

В 2019-2021 годах также планируется применение указанных механизмов стиму-

лирования.

Совершенствование нормативного правового

регулирования системы разграничения полномочий

между уровнями публичной власти

В Основных направлениях деятельности Правительства Российской Федерации на

период до 2024 года, утвержденных Правительством Российской Федерации 29 сентя-

бря 2018 года, в сфере развития субъектов Российской Федерации и муниципальных

образований предусмотрено уточнение полномочий органов государственной власти

Российской Федерации, органов государственной власти субъектов Российской Феде-

рации и органов местного самоуправления, совершенствование их финансового обес-

печения и организации эффективного исполнения указанных полномочий, оценка ре-

гулирующего воздействия действующих нормативных правовых актов, устанавливаю-

щих дополнительные требования к исполнению полномочий органами государствен-

ной власти субъектов Российской Федерации и органами местного самоуправления.

В 2018 году Минфином России в рамках реализации ведомственного проекта

«Подготовка предложений по внесению изменений в законодательство Российской

Федерации в целях совершенствования разграничения полномочий между уровня-

ми публичной власти» осуществлен анализ законодательства Российской Федерации

в части разграничения полномочий между уровнями публичной власти с целью

подготовки предложений по их уточнению с учетом необходимости совершен-

ствования их финансового обеспечения и организации эффективного исполнения

полномочий.

Проанализировано 158 полномочий органов государственной власти субъектов

Российской Федерации и органов местного самоуправления (110 полномочий субъ-

ектов Российской Федерации, 48 вопросов местного значения), выявлены основные

проблемы разграничения полномочий на региональном и муниципальном уровнях.

Вышеуказанные предложения направлены в 2018 году в Правительство Российской

Федерации, по итогам которого Минюсту России поручено проработать с участием

Минэкономразвития России, Минфина России и иных заинтересованных федераль-

ных органов исполнительной власти представленные предложения по внесению изме-

нений в законодательство Российской Федерации в части уточнения и перераспреде-

ления полномочий органов государственной власти субъектов Российской Федерации

и органов местного самоуправления, в случае необходимости подготовить проект

соответствующего федерального закона.

В 2019 году совместно с Минэкономразвития России будет продолжена работа

по оценке регулирующего воздействия актов, принятых на федеральном уровне, вплоть

до отмены отдельных актов, устанавливающих излишнее регулирование.

2.4. Долговая политика

В 2018 году российский долговой рынок оказался под сильным влиянием таких

внешних факторов, как антироссийская санкционная риторика, ужесточение ФРС

США денежно-кредитной политики и «торговые войны». В этой связи долговая (заем-

ная) политика Российской Федерации была значительно адаптирована под негативное

влияние внешних факторов.

В целях поддержания рынка в условиях растущих доходностей Минфином Рос-

сии велась целенаправленная работа с инвесторами, были значительно снижены объ-

емы предложения ОФЗ на аукционах и диверсифицировано предложение долговых

инструментов.

Несмотря на серьезное ухудшение рыночной конъюнктуры в 2018 году, уровень

выполнения программы заимствований остался высоким.

Все обязательства Российской Федерации по государственным ценным бумагам

были исполнены в полном объеме и точно в срок.

Государственный внутренний долг Российской Федерации

Рынок государственных долговых обязательств Российской Федерации представ-

ляет собой ключевой сегмент национального облигационного рынка. По состоянию

на 1 января 2019 года сумма государственного внутреннего долга Российской Феде-

рации составила 9 176,4 млрд рублей, что на 486,8 млрд рублей больше по сравнению

с данными на 1 января 2018 года. Основная доля (84,5%) государственного внутрен-

него долга Российской Федерации приходится на обязательства по государственным

ценным бумагам Российской Федерации, номинальная стоимость которых указана

в валюте Российской Федерации. На ОФЗ приходится 38% российского долгового

рынка.

За последние 5 лет значительно повысились емкость и ликвидность рынка государ-

ственных ценных бумаг. Объем в обращении государственных облигаций, номиниро-

ванных в рублях, вырос в 1,8 раза, увеличившись с 4,4 трлн рублей на начало 2014 года

до 7,7 трлн рублей на начало 2019 года. При этом более 80% указанного объема прихо-

дится на рыночные инструменты.

В отличие от 2017 года, рекордного с точки зрения достигнутых объемов государ-

ственных внутренних заимствований, 2018 год оказался крайне сложным. Рынок госу-

дарственных ценных бумаг Российской Федерации оказался под серьезным давлени-

ем в результате сочетания ряда весомых негативных факторов. За расширением США

антироссийских санкций в начале апреля 2018 года последовала волна оттока капита-

ла с развивающихся рынков, обусловленная ужесточением ФРС США денежно-кре-

дитной политики и «торговыми войнами». В августе 2018 года санкционный фон был

усилен законопроектом, внесенным в Конгресс США, расширяющим санкции в отно-

шении России.

В результате давления внешних факторов значительно ослаб курс рубля, вернув-

шись в конце 2018 года к уровням середины 2016 года. Указанный фактор вкупе с ро-

стом инфляционных ожиданий потребовал от Банка России двухэтапного повышения

ключевой ставки с 7,25% до 7,75%, то есть до уровней начала 2018 года.

Также в целях поддержки национальной валюты регулятор в середине 2018 года

прекратил до конца 2018 года приобретение валюты на организованном рынке для

Минфина России, осуществляемое в рамках «бюджетного правила».

В результате действия вышеуказанных факторов доходности 10-летних ОФЗ

за 2018 год выросли на 120 б.п., до 8,7% годовых.

В целях поддержания рынка в условиях растущих доходностей со II квартала

2018 года Минфин России значительно снизил объемы предложения ОФЗ на аукци-

онах, диверсифицировав предложение долговых инструментов как по типам, так и по

срокам. С апреля 2018 года было возобновлено предложение участникам рынка таких

защитных инструментов, как ОФЗ с индексируемым на инфляцию номиналом и ОФЗ

с переменным купонным доходом.

Программа государственных внутренних заимствований на 2018 год была вы-

полнена на 86,9%. Объем средств, привлеченных за счет выпуска ОФЗ, составил

1 036,6 млрд рублей, что в 1,26 раза больше, чем в 2013 году. При этом 89,0% указанно-

го объема средств было привлечено за счет размещения ОФЗ с постоянным купонным

доходом, 7,2% - за счет ОФЗ с индексируемым номиналом, 2,1% - за счет ОФЗ с пере-

менным купонным доходом и 1,7% - за счет ОФЗ для физических лиц.

Объем погашения государственных ценных бумаг, номинальная стоимость

которых выражена в рублях, в 2018 году составил 529,0 млрд рублей, а чистое привле-

чение - 507,5 млрд рублей.

Дюрация портфеля ОФЗ по состоянию на конец 2018 года по сравнению с показа-

телем на конец 2017 года снизилась на 0,3 года и составила 4,0 года. Доходность порт-

феля ОФЗ за указанный период возросла на 0,9%, до 8,3%¹⁷ годовых.

В 2018 году Минфин России обеспечил непрерывное размещение облигаций фе-

дерального займа для физических лиц (ОФЗ-н), за счет которых было привлечено

17,5 млрд рублей.

В 2018 году было продолжено оказание государственной гарантийной поддержки.

Всего по итогам года было предоставлено 3 государственных гарантии Российской

Федерации в валюте Российской Федерации на общую сумму 323,5 млрд рублей. По

сравнению с 2017 годом объем государственной гарантийной поддержки в валюте Рос-

сийской Федерации увеличился более чем в 3 раза. При этом наибольшая доля в об-

щем объеме госгарантий, предоставленных в 2018 году, приходится на «Фабрику про-

ектного финансирования» (294,0 млрд рублей, или 90,9%). Государственные гарантии

Российской Федерации, предоставленные в рамках реализации антикризисных мер

(16,1 млрд рублей) и по обязательствам АО «РОСНАНО» (13,4 млрд рублей), составили

относительно небольшую величину (5,0% и 4,1% соответственно).

¹⁷ Рассчитано без учета ОФЗ с амортизацией долга выпуска № 46023RMFS, характеризующегося низкой ликвид-

ностью, что, в свою очередь, приводит к серьезному искажению ценообразования данного выпуска.

Государственный внешний долг

Российской Федерации

По состоянию на 1 января 2019 года объем государственного внешнего долга

Российской Федерации составил 49,2 млрд долл. США (3 414,9 млрд рублей). За от-

четный период государственный внешний долг Российской Федерации уменьшился

на 0,7 млрд долл. США (в рублевом эквиваленте увеличился на 544,9 млрд рублей).

Основная доля (74,4%) государственного внешнего долга Российской Федерации

приходится на обязательства по государственным ценным бумагам Российской Феде-

рации, номинальная стоимость которых указана в иностранной валюте.

В марте

2018 года Минфин России разместил новый выпуск еврооблига-

ций Российской Федерации с погашением через 11 лет («Россия-2029») в объеме

1,5 млрд долл. США и дополнительный выпуск еврооблигаций с погашением через

29 лет («Россия-2047») в объеме 2,5 млрд долл. США в рамках комплексной сделки,

предполагающей одновременно проведение обмена еврооблигаций и привлечение

средств в рамках программы государственных внешних заимствований. В результате

выпуск «Россия-2030» перестал быть крупнейшим российским суверенным выпуском

в обращении. Его место занял выпуск «Россия-2047» с номинальным объемом в об-

ращении 7 млрд долл. США, ставший одним из самых крупных и высоколиквидных

выпусков-бенчмарков на рынке государств с формирующимися рынками.

Из средств, привлеченных от размещения, 3,2 млрд долл. США использованы для

выкупа ранее выпущенных еврооблигаций с погашением в 2030 году («Россия-2030»).

В результате проведенного обмена повышена ликвидность обращающихся суверенных

еврооблигаций, выплаты по государственному внешнему долгу Российской Федера-

ции в 2018-2020 годах сократились на 1,35 млрд долл. США.

В начале декабря 2018 года состоялось первое с 2013 года размещение еврооблига-

ций в евро со сроком погашения через 7 лет («Россия-2025») объемом 1,0 млрд евро по

номиналу. Подавляющий объем выпуска объяснимо приобрели инвесторы из Европы

(73%), демонстрируя устойчивый интерес к кредитному риску Российской Федерации

и высокий уровень доверия к фундаментальным показателям российской экономики.

Данная сделка позволила создать ориентир по стоимости российского риска в евро,

расширить базу держателей государственных ценных бумаг Российской Федерации

и диверсифицировать валютный долговой портфель Российской Федерации.

В 2018 году предоставлена 1 государственная гарантия Российской Федерации

в иностранной валюте на сумму 20,0 млрд долл. США по обязательствам АО «ЭКСАР».

Государственный долг субъектов

Российской Федерации

Государственный долг субъектов Российской Федерации за 2018 год снизился в но-

минальном выражении на 109,1 млрд рублей, или на 4,7%, по состоянию на 1 января

2019 года составил 2 206,3 млрд рублей.

В 2018 году Минфином России был обеспечен допуск на национальный долговой

рынок 23 эмитентов государственных ценных бумаг субъектов Российской Федерации

и муниципальных ценных бумаг путем государственной регистрации условий эмиссии

и обращения указанных ценных бумаг. Роль национального рынка как источника пок-

рытия дефицитов бюджетов субъектов Российской Федерации будет только возрас-

тать. Минфин России намерен содействовать процессу развития этого источника при

условии проведения субъектами ответственной заемной/долговой политики.

Минфином России подготовлен законопроект «О внесении изменений в Бюджет-

ный кодекс Российской Федерации и признании утратившими силу отдельных по-

ложений законодательных актов Российской Федерации в целях совершенствования

правового регулирования отношений в сфере государственных (муниципальных) за-

имствований, управления государственным (муниципальным) долгом и государствен-

ными финансовыми активами Российской Федерации», который предусматривает

модификацию системы оценки долговой устойчивости субъектов путем закрепления

более широкого перечня соответствующих показателей, пересмотра установленных

пороговых значений, применяемых показателей и введения правил классификации

регионов Российской Федерации по группам долговой устойчивости. Вводимая сис-

тема ранжирования регионов нацелена на создание предпосылок для заблаговремен-

ного выявления и предупреждения критического ухудшения долговой устойчивости

регионов и применения к ним соответствующих требований и ограничений. Дан-

ные меры направлены на ограничение роста долга субъектов Российской Федерации

и оказание им поддержки в своевременном решении долговых проблем, не дожидаясь

достижения критической ситуации.

Деятельность Минфина России в 2019 году в сфере управления государственным

долгом Российской Федерации будет направлена на решение следующих основных

задач:

1) оптимизация структуры (параметров) используемых долговых инструментов;

2) совершенствование механизма размещения государственных ценных бумаг;

3) регулярное предложение облигаций федерального займа для физических лиц,

а также повышение доступности данного инструмента для граждан и упрощение

процедуры его приобретения;

4) сохранение присутствия Российской Федерации на международном рынке

капитала как суверенного заемщика и поддержание репрезентативных ориентиров

доходности для российских компаний в иностранных валютах;

5) проведение активных операций по управлению государственным долгом в це-

лях снижения доли низколиквидных выпусков еврооблигаций Российской Федерации

в обращении, создания более сбалансированной структуры держателей суверенно-

го долга Российской Федерации и сокращения объема выплат по государственному

внешнему долгу;

6) поиск альтернативных источников заемных средств, в том числе путем органи-

зации доступа китайских инвесторов к российскому долговому рынку.

Управление средствами

Фонда национального благосостояния

В 2018 году преобладающая часть средств ФНБ (около 60%), как и в предыдущие

годы, размещалась на счетах в иностранной валюте в Банке России.

Средства ФНБ в сумме 1 108,2 млрд рублей были направлены на обеспечение сба-

лансированности (покрытие дефицита) бюджета Пенсионного фонда Российской

Федерации и в сумме 5,1 млрд рублей - на софинансирование добровольных пенсион-

ных накоплений граждан Российской Федерации.

В 2018 году в соответствии с постановлением Правительства Российской Феде-

рации от 19 января 2008 года № 18¹⁸ Минфин России продолжил размещение средств

ФНБ на депозиты во Внешэкономбанке в целях финансирования проектов, реализуе-

мых организациями реального сектора экономики. В их числе:

- «Приобретение и предоставление во владение и пользование (лизинг) вагонов

Московского метро» (КЖЦ-2) - 8,2 млрд рублей;

- «Строительство нового аэропортового комплекса «Центральный» (г. Сара-

тов)» - 3,0 млрд рублей.

В 2018 году в соответствии с постановлениями Правительства Российской

Федерации от 19 января 2008 года № 18 и от 5 ноября 2013 года № 990¹⁹ сред-

ства ФНБ размещены в ценные бумаги, связанные с реализацией инфраструк-

турных проектов, предусмотренных Перечнем самоокупаемых инфраструктур-

ных проектов, реализуемых юридическими лицами, в финансовые активы которых

размещаются средства Фонда национального благосостояния и (или) пенсионных на-

коплений, находящихся в доверительном управлении государственной управляющей

компании²⁰:

- в сумме 29,0 млрд рублей - в облигации Государственной компании «Россий-

ские автомобильные дороги» в целях финансирования инфраструктурного про-

екта «Центральная кольцевая автомобильная дорога (Московская область)»,

предусмотренного пунктом 1 указанного Перечня;

- в сумме 20,0 млрд рублей - в привилегированные акции ОАО «РЖД» в целях

финансирования инфраструктурного проекта «Модернизация железнодорож-

ной инфраструктуры Байкало-Амурской и Транссибирской железнодорожных

магистралей с развитием пропускных и провозных способностей», предусмо-

тренного пунктом 2 указанного Перечня.

2018 году в соответствии с постановлением Правительства Российской

Федерации от 19 января 2008 года

№ 18 и распоряжением Правительства Рос-

сийской Федерации²¹ валюта депозитов, размещенных за счет средств ФНБ

во Внешэкономбанке в 2014 году в общей сумме 6,25 млрд долл. США, измене-

на с доллара США на российские рубли, а процентная ставка по ним, начиная

с даты изменения валюты депозитов, установлена на уровне 2,86% годовых. В ре-

зультате пересчета в российские рубли общая сумма данных депозитов составила

352,6 млрд рублей.

В 2018 году в федеральный бюджет зачислены доходы от управления средствами

ФНБ в сумме 70,5 млрд рублей, в том числе от размещения средств на счетах в ино-

странной валюте в Банке России - 12,3 млрд рублей и от размещения средств в иные

¹⁸ Постановление Правительства Российской Федерации от 19 января 2008 года № 18 «О порядке управления сред-

ствами Фонда национального благосостояния».

¹⁹ Постановление Правительства Российской Федерации от 5 ноября 2013 года № 990 «О порядке размещения

средств Фонда национального благосостояния в ценные бумаги российских эмитентов, связанные с реализаци-

ей самоокупаемых инфраструктурных проектов».

²⁰ Утвержден распоряжением Правительства Российской Федерации от 5 ноября 2013 года № 2044-р.

²¹ Распоряжение Правительства Российской Федерации от 28 ноября 2017 года № 2639-р «О внесении изменений

в договоры о размещении средств Фонда национального благосостояния в долларах США на депозиты во

Внешэкономбанке».

разрешенные финансовые активы - 58,2 млрд рублей. По состоянию на 1 января

2019 года в ФНБ были аккумулированы денежные средства в сумме, эквивалентной

4 036,0 млрд рублей (58,1 млрд долл. США).

Деятельность Минфина России в 2019 году в сфере управления средствами ФНБ

будет направлена на решение следующих основных задач:

1) размещение преобладающей части средств ФНБ на счетах в иностранной валю-

те в Банке России;

2) продолжение инвестирования средств ФНБ в инфраструктурные проекты,

начатые до 1 января 2018 года;

3) продолжение размещения средств ФНБ на депозиты во Внешэкономбанке

в целях финансирования проектов Внешэкономбанка, реализуемых организациями

реального сектора экономики, начатых до 1 января 2018 года;

4) подготовка нормативной базы для размещения средств ФНБ в Банке России

по процентным ставкам денежного рынка (на банковских счетах и на срочных,

до 1 года, депозитах);

5) разработка проекта порядка финансирования за счет средств ФНБ (в объеме,

превышающем 7% ВВП) экспортных поставок российской промышленной продук-

ции в счет государственных кредитов иностранным государствам, предусматриваю-

щего установление рамочных финансовых условий указанных кредитов и критериев

иностранных государств, имеющих право на их получение.

2.5. Финансовая политика

Банковская деятельность

В целях реализации ключевых задач на 2018 год в рамках регулирования банков-

ской деятельности были решены следующие задачи:

1) обеспечено снижение предельного размера обязательств заемщика перед мик-

рофинансовой организацией или кредитной организацией по договору потребитель-

ского займа, а также лишение кредитора права требовать исполнения заемщиком обя-

зательств по незаконно заключенному договору кредита²²;

2) денежные средства, размещенные на счетах микропредприятий и малых пред-

приятий, включены в систему страхования вкладов²³;

3) создан механизм страхования денежных средств, размещенных на счетах эскроу

и (или) специальных счетах, открытых для расчетов по договорам участия в долевом

строительстве, в размере не более 10 млн рублей²⁴;

²² Федеральный закон от 27 декабря 2018 года № 554-ФЗ «О внесении изменений в Федеральный закон «О пот-

ребительском кредите (займе)» и Федеральный закон «О микрофинансовой деятельности и микрофинансовых

организациях».

²³ Федеральный закон от 3 августа 2018 года № 322-ФЗ «О внесении изменений в Федеральный закон «О страхова-

нии вкладов физических лиц в банках Российской Федерации» и отдельные законодательные акты Российской

Федерации».

²⁴ Федеральный закон от 1 июля 2018 года № 175-ФЗ «О внесении изменений в Федеральный закон «Об участии

в долевом строительстве многоквартирных домов и иных объектов недвижимости и о внесении изменений

в некоторые законодательные акты Российской Федерации» и отдельные законодательные акты Российской

Федерации».

4) создан правовой механизм противодействия хищению денежных средств со

счетов клиентов при совершении операций с использованием систем дистанционного

банковского обслуживания²⁵;

5) реализована возможность для многофункциональных центров осуществлять

прием денежных средств от заявителей в счет платы за предоставление государствен-

ных и муниципальных услуг и уплаты иных платежей в случаях, предусмотренных фе-

деральными законами²⁶;

6) регламентирован перевод выплат пенсий отдельным категориям военнослужа-

щих, проживающих на территории Российской Федерации, а также их семьям на бан-

ковские счета с национальными платежными инструментами²⁷;

7) введена обязанность кредитора информировать заемщика о задолженности

и об остатке лимита кредитования по потребительскому кредиту (займу) после каждой

операции с использованием электронного средства платежа²⁸;

8) реализована возможность направления дистанционного запроса и получения

кредитных отчетов, а также дистанционного предоставления согласия на получение

кредитных отчетов²⁹.

Таким образом, по результатам реализованных Минфином России реформ в части

регулирования банковского законодательства страны Российская Федерация заняла

в рейтинге «Doing Business-2019» по направлению «кредитование» 22-е место.

Кроме того, Минфин России принимал активное участие в разработке и админи-

стрировании Федерального проекта «Ипотека» в рамках реализации национального

проекта «Жилье и городская среда».

В 2019 году в части банковской деятельности проводится работа по:

1) введению единого идентификатора договоров кредита (займа) для повышения

достоверности данных в кредитных историях³⁰;

2) ограничению перечня лиц, обладающих правом заключать с гражданином дого-

воры займа, исполнение обязательств по которым обеспечено ипотекой³¹;

3) усилению административной ответственности и установление уголовной ответствен-

ности за нелегальную деятельность по предоставлению потребительских микрозаймов³²;

²⁵ Федеральный закон от 27 июня 2018 года № 167-ФЗ «О внесении изменений в отдельные законодательные акты

Российской Федерации в части противодействия хищению денежных средств».

²⁶ Федеральный закон от 19 февраля 2018 года № 26-ФЗ «О внесении изменений в статьи 2 и 16 Федерального зако-

на «Об организации предоставления государственных и муниципальных услуг».

²⁷ Постановление Правительства Российской Федерации от 1 декабря 2018 года № 1466 «Об утверждении перечня

иных выплат за счет средств федерального бюджета для целей применения частей 5 и 5.1 статьи 305 Федерального

закона «О национальной платежной системе».

²⁸ Федеральный закон от 7 марта 2018 года № 53-ФЗ «О внесении изменений в отдельные законодательные акты

Российской Федерации».

²⁹ Федеральный закон от 3 августа 2018 года № 327-ФЗ «О внесении изменений в Федеральный закон «О кредитных

историях».

³⁰ Проект федерального закона № 542749-7 «О внесении изменений в статью 4 Федерального закона «О кредитных

историях» 7 ноября 2018 года принят Государственной Думой Федерального Собрания Российской Федерации

в первом чтении.

³¹ Проект федерального закона «О внесении изменений в Федеральный закон «О потребительском кредите (зай-

ме)» и о внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации» внесен в Правитель-

ство Российской Федерации (в настоящее время дорабатывается по замечаниям ГПУ).

³² Проекты федеральных законов «О внесении изменения в Уголовный кодекс Российской Федерации и Уголов-

но-процессуальный кодекс Российской Федерации» и «О внесении изменений в Кодекс Российской Федерации

об административных правонарушениях» внесены в Правительство Российской Федерации (в настоящее время

дорабатываются по замечаниям ГПУ).

4) уточнению законодательства Российской Федерации, регулирующего потреби-

тельское кредитование³³;

5) совершенствованию регулирования деятельности некредитных финансовых ор-

ганизаций по предоставлению потребительских займов, пресечению недобросовест-

ных практик отдельных участников рынка, снижению рисков потребителей в исполь-

зовании их услуг, а также уменьшению издержек добросовестных участников рынка³⁴;

6) созданию единой (сквозной) системы поиска информации о залогах (обремене-

ниях) в залоговом реестре и федеральном ресурсе с использованием единого портала

государственных и муниципальных услуг³⁵.

Валютное регулирование

В целях создания благоприятных условий для осуществления экономическими

субъектами внешнеэкономической деятельности и улучшения инвестиционного кли-

мата в стране приоритетным направлением деятельности в сфере валютного регулиро-

вания является сокращение административных барьеров в сфере осуществления меж-

дународной торговли, усложняющих законную экономическую деятельность граждан

и юридических лиц. В 2018 году в соответствии с проводимой политикой продолжа-

лась работа по дальнейшей либерализации валютного регулирования и валютного

контроля.

Так, важным итогом деятельности в этом направлении стало принятие подготов-

ленных Минфином России федеральных законов, предусматривающих:

1) внесение изменений в валютное законодательство, в соответствии с которыми

признается выполненной обязанность резидента по репатриации экспортной валют-

ной выручки в случае, если резидент обеспечил получение на свой банковский счет

в уполномоченном банке денежной суммы, эквивалентной или превышающей сум-

му валютной выручки, предусмотренной внешнеторговым договором (контрактом)

с нерезидентом по стратегически значимым проектам, по гарантии, поручитель-

ству и иному подобному обязательству, выданным АО «ЭКСАР» в пользу резидента

в обеспечение исполнения обязательств нерезидента по внешнеторговому договору

(контракту);

2) внесение изменений в Федеральный закон «О валютном регулировании и ва-

лютном контроле» и Трудовой кодекс Российской Федерации с целью обеспечения

возможности получения гражданами Российской Федерации заработной платы и иных

выплат в иностранной валюте от российских работодателей (юридических лиц-рези-

дентов и федеральных органов исполнительной власти) как на территории Российской

Федерации, так и за пределами территории Российской Федерации в случаях, установ-

ленных валютным законодательством Российской Федерации.

Также 12 декабря 2018 года Государственной Думой Федерального Собрания Рос-

сийской Федерации был принят в первом чтении подготовленный Минфином России

³³ Проект федерального закона «О внесении изменений в Федеральный закон «О потребительском кредите (зай-

ме)» проходит процедуру межведомственного согласования.

³⁴ Проект федерального закона «О внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федера-

ции» проходит процедуру межведомственного согласования.

³⁵ Проект федерального закона «О внесении изменений в статью 344 Основ законодательства Российской Федера-

ции о нотариате и статью 71 Федерального закона «О государственной регистрации юридических лиц и индиви-

дуальных предпринимателей» внесен в Правительство Российской Федерации.

Доклад Об основных результатах деятельности Министерства финансов РФ в 2018 году - часть 6