ПАО «НК «Роснефть». Финансовая отчетность за 2019 год - часть 2

Новые проекты, введенные в 2016-2017 гг.

Примечание: (1) По состоянию на 31.12.2018; (2) Лицензия на месторождение принадлежит ЗАО «Мессояханефтегаз», СП с Газпромнефть (50%/50%), данные
представлены как 100%; (3) Данные по Юрубченскому блоку; (4) Данные о достижении полки добычи указаны без учета влияния Соглашения ОПЕК+

Показатель

Сузунское

Восточная Мессояха

Местоположение

Красноярский край

ЯНАО

Запасы 3Р PRMS

млн т н.э./ 623 млн б.н.э.

248

млн т н.э./ 1 707 млн б.н.э.

Год ввода

2016

Добыча за 2018 г. / 1 кв. 2019 г.

4,1

/ 0,6 млн т

4,5 / 1,2 млн т

Полка добычи

~4,5

млн т/год

~6,0

млн т/год

Год выхода на полку

2019

2021

Показатель

Юрубчено-Тохомское

Кондинское

Местоположение

Красноярский край

ХМАО

Запасы 3Р PRMS

309

млн т н.э./ 2 368 млн б.н.э.

142

млн т н. э./ 1 034 млн б.н.э.

Год ввода

2017

Добыча за 2018 г. / 1 кв. 2019 г.

2,3

/ 1 млн т

1,6

/ 0,6 млн т

Полка добычи

млн т/год

Год выхода на полку

2019

Новые проекты, введенные в 2018 г.

Примечание: (1) По состоянию на 31.12.2018; (2) Обеспечена добыча в соответствии с проектной документацией; (3) Лицензия на Куюмбинское месторождение
принадлежит ООО «Славнефть-Красноярскнефтегаз», СП с Газпромнефть, данные представлены как 100%; (4) Данные по году ввода, полке добычи и году выхода на
полку первого пускового комплекса Куюмбинского м/р

Показатель

Тагульское

Таас-Юрях

(

Среднеботуобинское, 2 очередь)

Местоположение

Красноярский край

Республика Саха (Якутия)

Запасы 3Р PRMS

456

млн

т н.э.

/ 3 251

млн

б.н.э.

281

млн

т н.э.

/ 2 053

млн

б.н.э.

Год ввода

кв. 2018

Добыча за 2018 г. / 1 кв. 2109 г.

1,3

/ 0,3 млн т

2,9 / 0,9

млн т

Полка добычи

>4,5

млн т/год

Год выхода на полку

2022+

2021+

Показатель

Русское

Куюмбинское

3,4

Местоположение

ЯНАО

Красноярский край

Запасы 3Р PRMS

416

млн

т н.э.

/ 2 799

млн

б.н.э.

285

млн

т н.э.

/ 2 176

млн

б.н.э.

Год ввода

кв. 2018

Добыча за 2018 г. / 1 кв. 2019 г.

0,3 / 0,2 млн т

0,5 / 0,2 млн т

Полка добычи

>6,5

млн т/год

Год выхода на полку

2022+

2021+

Прогресс в реализации ключевых проектов:
Роспан

ПРОЕКТ ОБЕСПЕЧИТ НАИБОЛЬШИЙ ПРИРОСТ ДОБЫЧИ КОМПАНИИ В БЛИЖАЙШЕЙ ПЕРСПЕКТИВЕ

Наименование показателя

Значение

Р запасы (PRMS)

891

млрд куб. м газа

207

млн т ГК, ПБТ и нефти

Добыча за 2018 г.

6,63 млрд куб м газа

1,39 млн т жидких УВ

Добыча и производство,
в год

В перспективе:

21 млрд куб м газа

5 млн т жидких УВ

до 1,3 млн т ПБТ

Запуск проекта

2019 г.

Текущий статус и результаты 1 кв. 2019 г.:

В активной фазе строительство ключевых производственных объектов
обустройства:



УКПГиК Восточно – Уренгойского ЛУ: ведется монтаж
трубопроводов подключения к площадке УКПГиК, выполнен запуск
котельной. Запущена в работу система теплоснабжения газотурбинной
электростанции Восточно-Уренгойского ЛУ



Наливной ж/д терминал на станции Коротчаево: продолжается монтаж
металлоконструкций и нанесение антикоррозийной защиты на
эстакады, завершен монтаж и термообработка шаровых резервуаров.
Проводятся индивидуальные испытания оборудования



На объектах обустройства продолжается монтаж технологических
трубопроводов, кабеленесущих систем



Продолжается строительство магистральных и внутрипромысловых
трубопроводов, объектов энергообеспечения

Разработка новых месторождений:

Харампурское месторождение

НАИБОЛЕЕ ЗНАЧИМЫЙ ПОСЛЕ РОСПАНА ПРОЕКТ КОМПАНИИ С ТОЧКИ ЗРЕНИЯ ПРИРОСТА ДОБЫЧИ ГАЗА

Примечание: (1) Проект реализуется с участием партнера – компании ВР, (2) Без учета растворенного в нефти газа, с учетом запасов Туронской залежи,
(3)

С потенциалом дальнейшего роста до 24 млрд куб. м в год за счет полномасштабного освоения Туронской залежи

Текущий статус и результаты 1 кв. 2019 г.:



Завершаются проектно-изыскательские работы. Ведется инженерная
подготовка кустовых площадок и автодорог, строительство
газосборных сетей, высоковольтных линий электропередач.



Пробурено 48 из 61 скважин, в том числе 5 скважин – в 1 кв. 2019 г.



Газопровод внешнего транспорта: ведутся строительно-монтажные
работы, произведена укладка 44 км из 156 км линейного трубопровода



Площадочные объекты: завершена инженерная подготовка подъездной
автодороги, площадки вахтового жилого комплекса и Установки
комплексной подготовки газа. Продолжается устройство свайных
оснований на объектах УКПГ

Наименование показателя

Значение

Р запасы (PRMS), газ

650

млрд куб. м

Полка добычи газа: 1-я очередь
(

Сеноман)

11 млрд куб. м/год

Запуск проекта

2020 г.

Расчет скорректированного
операционного денежного потока

1 кв. 2019,

млрд долл.

Показатель

№

2,3

Чистая прибыль

3,6

Корректировки для сопоставления
чистой прибыли с денежными
средствами, полученными от
основной деятельности, в т.ч.

(1,9)

Зачет полученных предоплат по
долгосрочным договорам поставок
нефти и нефтепродуктов

(0,6)

Зачет прочих финансовых
обязательств

0,6

Зачет выданных предоплат по
долгосрочным договорам поставок
нефти и нефтепродуктов

(1,5)

Изменения в операционных активах и
обязательствах, в т.ч.

(0,3)

Проценты за пользование
денежными средствами по
долгосрочным поставкам

(0,6)

Платежи по налогу на прибыль,
проценты и дивиденды полученные

3,8

Чистые денежные средства от
операционной деятельности
(1+2+3+4)

0,2

Финансирование в счет будущих
поставок

2,2

Эффект от предоплат

6,2

Скорректированный
операционный денежный поток
(5+6+7)

Отчет о прибылях и убытках

Отчет о движении денежных средств

№

Показатель

1 кв. 2019,

млрд долл.

Выручка, в т.ч.

31,9

Зачет полученных предоплат и
прочих финансовых обязательств

2,5

Затраты и расходы, в т.ч.

(26,2)

Зачет выданных предоплат

(0,6)

Операционная прибыль (1+2)

5,7

Расходы до налога на прибыль

(2,8)

Прибыль до налога на прибыль (3+4)

2,9

Налог на прибыль

(0,6)

Чистая прибыль (5+6)

2,3

Финансовые расходы, млрд руб.

Примечание: (1) Проценты, начисленные по кредитам и займам и прочим финансовым обязательствам (2) Уплата процентов осуществляется в соответствии с
плановыми сроками, (3) Капитализация процентных расходов производится согласно стандарту IAS 23 «Затраты по займам». Ставка капитализации рассчитывается
путем деления процентных расходов по займам, связанным с капитальными расходами, на средний остаток по данным займам. Сумма капитализированных процентов
рассчитывается путем умножения среднего остатка по незавершенному строительству на ставку капитализации, (4) Динамика нетто-эффекта по операциям с ПФИ
вызвана колебанием валютной составляющей сделок с валютно-процентными свопами.

Показатель

кв. 19 4 кв. 18

кв. 19 1 кв. 18

Начисленные проценты

1,4%

13,8%

Уплаченные проценты

(11,0)%

19,7%

Изменение процентов к уплате (1-2)

(9)

–

(75,0)%

Капитализированные проценты

5,1%

24,2%

Чистый убыток от операций с производными
финансовыми инструментами

–

(100,0)%

–

Увеличение резервов в результате течения
времени

–

Проценты за пользование денежными
средствами в рамках договоров предоплаты

(12,5)%

5,0%

Изменение справедливой стоимости
финансовых активов

–

(100,0)%

–

Увеличение резервов под ожидаемые
кредитные убытки по долговым финансовым
активам

–

10.

Прочие финансовые расходы

33,3%

Итого финансовые расходы
(1-4+5+6+7+8+9+10)

(12,3)%

6,7%

Минимальный эффект от МСФО 16 «Аренда»

Влияние стандарта МСФО 16 «Аренда» на показатель чистого долга нефтегазовых компаний (1 кв. 2019 г.)

млрд $

39%

51%

29%

23%

19%

67%

41%

Эффект от МСФО 16

Чистый долг до применения МСФО 16

Эффект в %

43,9

95,5

72,4

71,1

55,4

34,9

16,3

14,0

С 1 января 2019 г. вступил в силу новый стандарт МСФО 16 «Аренда», согласно которому на балансе отражается не
только финансовая, но и операционная аренда, ранее признававшаяся расходом в отчете о прибылях и убытках

Анализ чувствительности

млрд руб.

(67)

(83)

-10%

+10%

EBITDA

Чистая прибыль

Чувствительность EBITDA чистой прибыли
за 1 кв. 2019 г. к изменению цены Юралс на 10%

Чувствительность EBITDA чистой прибыли
за 1 кв. 2019 г. к изменению курса долл. на 10%

млрд руб.

63,2

долл./барр.

(75)

(93)

-10%

+10%

EBITDA

Чистая прибыль

66,1

руб./долл.

Источник: Данные Компании

Вопросы и ответы

АНАЛИЗ РУКОВОДСТВОМ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ И РЕЗУЛЬТАТОВ

ДЕЯТЕЛЬНОСТИ КОМПАНИИ ЗА 3 МЕСЯЦА, ЗАВЕРШИВШИХСЯ 31 МАРТА 2019 И

2018 ГОДОВ И 31 ДЕКАБРЯ 2018 ГОДА

Данный отчет представляет собой обзор финансового состояния и результатов

деятельности ПАО «НК «Роснефть» и должен рассматриваться вместе с финансовой отчетностью
Компании и примечаниями к ней за три месяца, завершившихся 31 марта 2019 года и 2018 года и 31
декабря  2018  года  (далее –  промежуточная  сокращенная  консолидированная  финансовая
отчетность).  Термины  «Роснефть»,  компания  «Роснефть»,  «Компания»  и  «Группа»  в  различных
формах  означают  ПАО «НК  «Роснефть»  и  её  дочерние  общества  и  долю  в  ассоциированных  и
совместных  предприятиях

Данный отчет содержит заявления прогнозного характера, которые

связаны с рисками и неопределенностью. Фактические результаты деятельности ПАО «НК
«Роснефть» могут существенно отличаться от результатов, представленных в прогнозных
заявлениях, в результате влияния различных факторов.

Представленные запасы нефти и газа включают пропорциональную долю запасов

ассоциированных и совместных предприятий и 100% долю запасов дочерних обществ, если не указано
иное.

Все суммы в рублях указаны в миллиардах, за исключением особо оговоренных случаев. Цифры

округлены, однако удельные показатели посчитаны с использованием фактических показателей до
округления.

Для пересчета тонн жидких углеводородов (кроме газового конденсата АО «Роспан

Интернешнл») в баррели применяется коэффициент 7,404. Для пересчета тонн газового конденсата
по  АО  «Роспан  Интернешнл»  в  баррели  (барр.)  используется  коэффициент  8,3.  Для  пересчета
1 000 кубических  метров  газа  в  баррели  нефтяного  эквивалента  (барр.  н.э.)  используется
коэффициент 6,09.

Оглавление

Обзор ..................................................................................................................................................................................... 4

Финансовые и операционные показатели Компании ....................................................................................................... 4

События после отчетной даты ............................................................................................................................................ 6

Макроэкономические факторы, влияющие на результаты операционной деятельности ............................................. 7

Изменение цен на нефть, нефтепродукты и газ ............................................................................................................ 8

Обменный курс рубля к доллару США и к евро, темпы инфляции ............................................................................ 9

Налог на добычу полезных ископаемых, экспортные пошлины и акцизы ................................................................ 9

Изменения транспортных тарифов трубопроводных и железнодорожных монополий ......................................... 10

Консолидированный отчет о прибылях и убытках за три месяца, закончившихся 31 марта 2019 и 31 декабря
2018, и за три месяца, закончившихся 31 марта 2018 года ............................................................................................ 11

Операционные сегменты и межсегментная реализация ................................................................................................. 12

Сегмент «Разведка и добыча» ........................................................................................................................................... 13

Операционные показатели ............................................................................................................................................ 14

Добыча жидких углеводородов ................................................................................................................................ 14

Добыча газа ................................................................................................................................................................ 15

Финансовые показатели ................................................................................................................................................ 15

Финансовый результат от ассоциированных и совместных предприятий ........................................................... 15

Операционные затраты по добыче углеводородов ................................................................................................. 16

Затраты, связанные с разведкой запасов нефти и газа ........................................................................................... 16

Налог на добычу полезных ископаемых (НДПИ) и налог на дополнительный доход от добычи
углеводородного сырья (НДД) ................................................................................................................................ 16

Сегмент «Переработка, коммерция и логистика» ........................................................................................................... 18

Операционные показатели ............................................................................................................................................ 19

Производство нефтепродуктов на НПЗ ................................................................................................................... 19

Финансовые показатели ................................................................................................................................................ 20

Выручка от реализации и доход от ассоциированных и совместных предприятий ............................................ 20

Операционные расходы сегмента Переработка, коммерция и логистика ............................................................ 27

Стоимость приобретенной нефти, газа, нефтепродуктов и услуг по переработке и прочее .............................. 29

Тарифы за пользование нефтепроводом и расходы на транспортировку ............................................................. 30

Акцизы ........................................................................................................................................................................ 32

Экспортные таможенные пошлины ......................................................................................................................... 32

Корпоративный сегмент .................................................................................................................................................... 33

Отдельные показатели консолидированной финансовой отчетности .......................................................................... 34

Затраты и расходы ......................................................................................................................................................... 34

Общехозяйственные и административные расходы ............................................................................................... 34

Износ, истощение и амортизация ............................................................................................................................. 34

Налоги, кроме налога на прибыль ............................................................................................................................ 34

Финансовые доходы и расходы ................................................................................................................................ 35

Прочие доходы и расходы ......................................................................................................................................... 35

Курсовые разницы ..................................................................................................................................................... 35

Реализованные курсовые разницы по инструментам хеджирования .................................................................... 35

Налог на прибыль ...................................................................................................................................................... 35

Чистая прибыль ............................................................................................................................................................. 35

Ликвидность и капитальные затраты ............................................................................................................................... 36

Движение денежных средств ........................................................................................................................................ 36

Чистые денежные средства, полученные от операционной деятельности ........................................................... 36

Чистые денежные средства, использованные в инвестиционной деятельности .................................................. 36

Чистые денежные средства, (использованные в)/ полученные от финансовой деятельности............................ 37

Капитальные затраты .................................................................................................................................................... 38

Финансовые обязательства и ликвидные активы ....................................................................................................... 39

Ключевые консолидированные финансовые показатели деятельности (в рублях) ..................................................... 40

Расчет EBITDA .............................................................................................................................................................. 40

Расчет свободного денежного потока .......................................................................................................................... 41

Расчет маржи EBITDA .................................................................................................................................................. 41

Расчет маржи чистой прибыли, относящейся к акционерам Роснефти .................................................................... 41

Расчет коэффициента ликвидности ............................................................................................................................. 41

Консолидированные финансовые показатели деятельности (в долларовом эквиваленте) ......................................... 42

Консолидированный отчет о прибылях и убытках .................................................................................................... 42

Ключевые финансовые коэффициенты в долларовом эквиваленте ......................................................................... 43

Расчет свободного денежного потока .......................................................................................................................... 43

Расчет маржи EBITDA .................................................................................................................................................. 43

Расчет маржи чистой прибыли ..................................................................................................................................... 44

Расчет коэффициента ликвидности ............................................................................................................................. 44

Приложение 1: Налогообложение .................................................................................................................................... 45

Налог на добычу полезных ископаемых (НДПИ) ................................................................................................... 45

Акцизы на нефтепродукты и нефтяное сырье ......................................................................................................... 47

Экспортная пошлина на нефть ................................................................................................................................. 48

Пошлина на нефть и нефтепродукты, вывезенные в государства-члены Евразийского экономического
союза ........................................................................................................................................................................... 49

Экспортная пошлина на нефтепродукты ................................................................................................................. 49

Приложение 2: Среднемесячные обменные курсы доллара США, рассчитанные на основе данных Банка России 51

ОБЗОР

ПАО «НК «Роснефть» – вертикально интегрированная компания, осуществляющая

деятельность по геологоразведке и добыче нефти и газа, а также переработке, маркетингу и сбыту
нефти, газа и нефтепродуктов преимущественно в России.

Объем доказанных запасов нефти, газового конденсата, прочих ЖУВ и рыночного газа

Компании, по оценке независимого аудитора DeGolyer and MacNaughton, составил 41 млрд барр. н.э. по
классификации SEC и 47 млрд барр. н.э. по классификации PRMS по состоянию на 31 декабря
2018 года, 40 млрд барр. н.э. по классификации SEC и 47 млрд барр. н.э. по классификации PRMS по
состоянию на 31 декабря 2017 года.

За первый квартал 2019 года добыча жидких углеводородов Компании составила 57,6

млн тонн. Добыча используемого природного и попутного газа Компании за первый квартал 2019 года
– 17,12 млрд куб. м.

Общий объем переработки нефти Компании на территории Российской Федерации и за

рубежом составил за первый квартал 2019 года – 26,87 млн тонн. Оставшийся объем добытой нефти
направляется в основном на экспорт в страны Европы, Азии и СНГ.

ФИНАНСОВЫЕ И ОПЕРАЦИОННЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ КОМПАНИИ

За 3 месяца,

закончившихся

% изме-

нения

За 3 месяца,

закончившихся

% изме-

нения

марта

2019

декабря

2018

марта

2019

марта

2018

Финансовые результаты, млрд руб.

Выручка от реализации и доход от
ассоциированных и совместных предприятий

2 077

2 165

(4,1)%

2 077

1 722

20,6%

EBITDA

548

488

12,3%

548

385

42,3%

Чистая прибыль, относящаяся к акционерам
Роснефти

131

109

20,2%

131

61,7%

Капитальные затраты

214

257

(16,7)%

214

223

(4,0)%

Свободный денежный поток (рублевый
эквивалент)

197

261

(24,5)%

197

142

38,7%

Операционные результаты

Добыча углеводородов (тыс. барр. н.э. в сутки)

5 902

5 938

(0,6)%

5 902

5 708

3,4%

Добыча ЖУВ (тыс. барр. в сутки)

4 744

4 792

(1,0)%

4 744

4 566

3,9%

Добыча газа (тыс. барр. н.э. в сутки)

1 158

1 146

1,0%

1 158

1 142

1,4%

Производство нефтепродуктов и
нефтехимической продукции в РФ (млн тонн в
сутки)

263

280

(6,1)%

263

265

(0,8)%

Производство нефтепродуктов и
нефтехимической продукции в РФ (млн тонн)

23,67

25,80

(8,3)%

23,67

23,89

(0,9)%

Производство нефтепродуктов и
нефтехимической продукции вне РФ (млн тонн)

2,50

2,84

(12,0)%

2,50

2,88

(13,2)%

В расчет свободного денежного потока включены проценты за пользование денежными средствами, начисленные по долгосрочным

договорам поставки нефти и нефтепродуктов. Проценты за пользование денежными средствами включают сумму начисленных процентов
за  отчетный  период,  которые  зачтены  в  счет  поставок  нефти  по  долгосрочным  договорам  в  размере  19  млрд руб.,  и  оплаченную  сумму
процентов  по  долгосрочным  договорам  в  размере  2  млрд  руб.  за первый  квартал  2019  года;  22 млрд руб.  зачета процентов  и  2  млрд  руб.
оплаты процентов  за четвертый квартал 2018 года; 18 млрд руб. зачета процентов и  2 млрд руб. оплаты процентов за  первый квартал
2018 года.

Справочно: Финансовые показатели Компании в долларовом эквиваленте

За 3 месяца,

закончившихся

% изме-

нения

За 3 месяца,

закончившихся

% изме-

нения

марта

2019

декабря

2018

марта

2019

марта

2018

Финансовые результаты, млрд долл. США

Выручка от реализации и доход от
ассоциированных и совместных предприятий

31,9

33,1

(3,6)%

31,9

30,9

3,2%

EBITDA

8,3

7,4

12,2%

8,3

6,8

22,1%

Чистая прибыль, относящаяся к акционерам
Роснефти

1,9

1,6

18,8%

1,9

1,5

26,7%

Капитальные затраты

3,2

3,9

(17,9)%

3,2

3,9

(17,9)%

Свободный денежный поток

3,0

4,0

(25,0)%

3,0

2,5

20,0%

Пересчитано с использованием среднемесячных курсов ЦБ за соответствующие периоды (Приложение 2).

События после отчетной даты

Совет директоров «Роснефти» рекомендовал выплатить дивиденды в размере 11,33 руб. на

акцию, что соответствует 50% чистой прибыли по МСФО, относящейся к акционерам ПАО
«НК «Роснефть»

Совет директоров предварительно утвердил годовой отчет Компании за 2018 год и

рекомендовал  годовому  Общему  собранию  акционеров  принять  решение  о  выплате  дивидендов  в
размере  11  руб.  33  коп.  на  одну  обыкновенную  акцию  Общества.  Учитывая  выплаты  дивидендов  по
итогам  первого  полугодия  2018  года  в  размере  14  руб.  58  коп.  на  акцию,  суммарный  дивиденд  на
акцию за 2018 год составит 25 руб. 91 коп.

содержание .. 1 2 3 ..