Анализ хозяйственной деятельности 1592 Анализ хозяйственной деятельности Диагностика финансовых результатов деятельности предприятия Курсовая 46 2007 1200 Координаты: электронная почта acher@wiseowl.ru, ancher77@mail.ru Icq 170552870, телефон 89168119086. www.wiseowl.ru Содержание Введение 1. Теоретические основы анализа финансовых результатов предприятия 1.1. Понятие и сущность финансовых результатов 1.2. Значение, задачи и источники анализа финансовых результатов 2. Анализ финансовых результатов ЗАО «Останкинский мясокомбинат» 2.1. Технико-экономическая характеристика предприятия 2.2. Анализ прибыли предприятия 2.3. Анализ показателей рентабельности предприятия 3. Основные направления повышения финансовых результатов ЗАО «Останкинский мясокомбинат» Заключение Список литературы Приложения Введение Актуальность темы исследования определяется тем, что главной задачей функционирования любого предприятия является получение положительных финансовых результатов. Показатели финансовых результатов характери­зуют эффективность хозяйствования предприятия по всем направлениям его деятельности: производственной, сбытовой, снабженческой, финансовой и инвестиционной. Они составляют основу экономического развития предприятия и укрепления его финансовых отношений со всеми участниками коммерческого дела. Рост прибыли создает финансовую базу для самофинанси­рования, расширенного воспроизводства, решения проблем социального и материального поощрения персонала. Прибыль является также важнейшим источником формирования доходов бюджета и пога­шения долговых обязательств организации перед банками, дру­гими кредиторами и инвесторами. Таким образом, показатели прибыли являются важнейшими в системе оценки результатив­ности и деловых качеств предприятия, степени его надежности и финансового благополучия как партнера. Цель курсовой работы – провести диагностику финансовых результатов компании и разработать рекомендации по их улучшению. Задачи курсовой работы: 1. рассмотреть понятие и сущность финансовых результатов; 2. раскрыть значение, задачи и источники анализа финансовых результатов; 3. провести анализ финансовых результатов компании; 4. определить основные направления повышения финансовых результатов компании. Объектом исследования курсовой работы является компания ЗАО «Останкинский мясокомбинат». Предметом исследования выступают финансовые результаты компании. 1. Теоретические основы анализа финансовых результатов предприятия 1.1. Понятие и сущность финансовых результатов Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности. Прибыль предприятия получают главным образом от реализации продукции, а также от других видов деятельности (участие в межхозяйственной кооперации, сдача в аренду земли и основных фондов, доходы от ценных бумаг и т.д.).[1] Прибыль - это реализованная часть чистого дохода, который не­посредственно получают субъекты хозяйствования за вложенный капитал и риск осуществления предпринимательской деятельности. Количественно она представляет собой разность между выручкой (после уплаты налога на добавленную стоимость, акцизного налога и других отчислений из выручки в бюджетные и небюджетные фон­ды) и полной себестоимостью реализованной продукции. Значит, чем больше предприятие реализует рентабельной продукции, тем больше получит прибыли, тем лучше его финансовое состояние. Поэтому финансовые результаты деятельности следует изучать в тес­ной связи с использованием и реализацией продукции. Объем реализации, величина прибыли и уровень рентабельности зависят от производственной, снабженческой, сбытовой и марке­тинговой деятельности предприятия, иначе говоря, эти показатели отражают все стороны хозяйствования. Прибыль является экономической категорией товарного хозяй­ства. Экономическая сущность прибыли, ее объем и границы ис­пользования в рамках предпринимательских структур во многом зависят от воздействия стимула выгоды в условиях рынка. Сам же факт собственности позволяет владельцам принимать меры по уве­личению величины прибыли. Прибыль является сложной экономической категорией и во внешнем проявлении имеет признаки превращенной формы. Эко­номическое содержание прибыли заключается не столько во внеш­нем ее проявлении, сколько во внутренней сущности, а формы про­явления - в степени развитости товарного хозяйства. Как экономическая категория прибыль выражает сложные экономические отношения: между предпринимателями (предпри­ятиями) и работниками по поводу оплаты труда; между самими предпринимателями (предприятиями) по поводу товарообменных операций; между предпринимателями (предприятиями) и государством по поводу взаимоотношений с бюджетом и госу­дарственными централизованными фондами; между предприни­мателями (предприятиями) и инвестиционными институтами и т.д. Эти отношения носят ярко выраженный расчетный характер и мно­жество форм. Прибыль как источник денежных средств опосреду­ет, таким образом, все стадии воспроизводственного процесса - от стадии производства до стадии потребления. Прибыль представляет собой превращенную форму приба­вочной стоимости, сформированную в процессе общественного воспроизводства для удовлетворения различных интересов пред­приятия и его собственника (предпринимателя).[2] Как экономическая категория прибыль выполняет две функции: оценочную (меры эффективности, цели производства) и стимули­рующую. В первой функции прибыль характеризует экономический эффект, полученный в результате деятельности предприятия. Но так как прибыль является универсальным показателем, для оценки кон­кретных сторон эффективности производства применяется система абсолютных и относительных показателей. Стимулирующая функ­ция состоит в том, что прибыль является основным элементом ис­точников финансовых ресурсов и резервов предприятий, а осуще­ствление принципа самофинансирования зависит от величины получаемой прибыли, так как доля прибыли, остающейся в распо­ряжении предприятия, должна быть достаточной для финансирова­ния определенных мероприятий. Можно выделить и третью функ­цию прибыли - как основного источника доходов государства, однако ее значение полностью зависит от системы государственного регу­лирования экономики и деятельности предприятий. Предпринимательская прибыль представляет собой часть при­были предприятия, поступающей в распоряжение собственника предприятия, которая в последующем направляется на расшире­ние производства или личное потребление. Величина прибыли организации (предприятия) зависит во мно­гом от: технического и стоимостного строения капитала, массы при­ложенного труда, скорости оборота капитала, механизма цен, кон­куренции, системы взаиморасчетов, состояния рынка и т.д. Количество факторов, формирующих прибыль, значительно, а их общее влияние в целом и по конкретным факторам определить с большой степенью вероятности практически невозможно. Различные толкования и понимание сущности и внешнего про­явления прибыли, сложность ее взаимосвязей с другими показате­лями привели к различным ее определениям, критериям отнесе­ния, методам расчетов и т.п. Внешнее проявление сущности прибыли выражается в таких показателях: балансовая прибыль, ва­ловая прибыль, отраслевая прибыль, прибыль от реализации (про­даж), прибыль от обычных видов деятельности, внереализацион­ная, операционная и чрезвычайная прибыль, налогооблагаемая прибыль, чистая (нераспределенная) прибыль, чистая прибыль, нормальная прибыль, экстремальная прибыль, монопольная при­быль, экономическая и бухгалтерская прибыль, маржинальная при­быль, глобальная прибыль, экстремальная прибыль, оптимальная прибыль, консолидированная прибыль, предпринимательская при­быль и др. Кроме того, к показателям прибыли относят и показате­ли дохода. Основные из показателей: - балансовая и валовая прибыль представляют собой разницу между совокупной выручкой (доходом) и совокупными затрата­ми организации (предприятия); - бухгалтерская прибыль рассчитывается как разница между вы­ручкой организации (предприятия) и суммой внешних издержек; - экономическая прибыль - это общая величина выручки орга­низации (предприятия) за вычетом внешних и внутренних из­держек; - чистая прибыль - разница между выручкой организации и пред­приятия и экономическими издержками (явными и неявными); - чистая (нераспределенная) прибыль - прибыль, остающаяся в распоряжении организации (предприятия) за вычетом причита­ющихся за счет прибыли налогов и иных аналогичных обязатель­ных платежей и санкций; - налогооблагаемая прибыль - прибыль, подлежащая налогооб­ложению налогом на прибыль; - маржинальная прибыль - разница между выручкой от произ­водства и реализации продукции (работ, услуг) и переменными затратами, отнесенными на эти производство и реализацию; - нормальная прибыль - это минимальная прибыль, которая ос­тается у организации (предприятия) и необходима для поддер­жания стремления предпринимателя к использованию своего капитала на данном предприятии; - экстремальная прибыль - разовая прибыль, которая получает­ся по рисковым операциям, когда величина риска потери капи­тала приравнивается к величине риска получения прибыли; - и другие. От правильности определения величины прибыли организации (предприятия) зависит ее обеспеченность денежными ресурсами. Формирование прибыли зависит от учета различных видов деятель­ности и показателей, основными из которых являются: учет изме­нений объема производства, учет изменений ассортимента, учет издержек, учет цен на материалы, сырье, топливо, готовую продук­цию и т.д. 1.2. Значение, задачи и источники анализа финансовых результатов Основными задачами анализа финансо­вых результатов являются:[3] - изучение возможностей получения прибыли в соответствии с имею­щимся ресурсным потенциалом предприятия и конъюнктурой рынка; - систематический контроль за процессом формирования прибыли и изменением ее динамики; - определение влияния как внешних, так и внутренних факторов на объем реализации продукции и финансовые результаты; - выявление резервов увеличения суммы прибыли и повышения уровня доходности бизнеса; - оценка работы предприятия по использованию возможностей наращивания объема реализации продукции, прибыли и рентабель­ности; - разработка мероприятий по повышению эффективности систе­мы управления прибылью. Основными источниками информации при анализе служат накладные на отгрузку продукции, данные аналитического бухгалтерского учета по счетам 90, 91, 99, ф. № 2 «Отчет о прибылях и убытках». 2. Анализ финансовых результатов ЗАО «Останкинский мясокомбинат» 2.1. Технико-экономическая характеристика предприятия На сегодняшний день Останкинский мясокомбинат является бесcпорным лидером отечественной мясоперерабатывающей промышленности, не имея себе равных по конкурентноспособности продукта на рынке, темпам модернизации производственной базы и эффективности капиталовложений. По результатам независимого исследования экономического издания «Эксперт», ЗАО «Останкинский мясокомбинат» входит в рейтинг двухсот ведущих компаний по объему реализации продукции и при этом занимает среди них 10-е место по темпам прироста. С 1998 года Останкинский мясокомбинат входит в состав корпорации «ЭКСИМА» - официального поставщика продуктов питания для Москвы. Финансовая поддержка «Эксимы» позволила ЗАО «Останкинский мясокомбинат» значительно укрепить свои позиции на отечественном рынке. Благодаря грамотной маркетинговой стратегии, география регионального присутствия «Микояна» продолжает стремительно расширяться, открываются новые представительства по всей России. Супер мощности и современные технологии позволяют мясному гиганту производить более 400 тонн продукции в сутки. Ассортимент предлагаемого рынку товара на сегодняшний день составляет 250 наименований колбас и деликатесов, а также почти 40 наименований мясных и мясорастительных консервов. И это далеко не предел. Высококвалифицированные технологи «Микояна» трудятся, постоянно предлагая на суд потребителя всевозможные новинки. Сотрудники Комбината желают, чтобы даже самому взыскательному покупателю пришелся по вкусу «Останкинский» продукт. ЗАО «Останкинский мясокомбинат» является постоянным участником и победителем различных профессиональных выставок и конкурсов. Продукция «Микояна» удостаивается самых высоких наград. Предметом особой гордости Комбината является химико-бактериологическая лаборатория, по технической оснащенности и уровню подготовки специалистов не имеющая аналогов в России. Сотрудники лаборатории 24 часа в сутки находятся на страже здоровья потребителя. Контроль качества сырья и готового продукта здесь осуществляется как нигде строго, ведь «микояновская» продукция поставляется в детские, школьные учреждения и больницы Москвы. На сегодняшний день в ЗАО «Останкинский мясокомбинат» трудится почти 3000 москвичей и жителей Подмосковья. На предприятии огромное значение придают обучению и продвижению молодых кадров. ЗАО «Останкинский мясокомбинат» является лидером в производстве и реализации колбасных изделий на Российском рынке в целом и рынке Москвы и Московской области. Доля основных перерабатывающих предприятий на рынке России в 2005-2006 гг. представлена в табл.1. Таблица 1 Доля ЗАО «Останкинский мясокомбинат» на рынке России в 2005-2006 гг. Доля на рынке, % 2005 2006 ЗАО «Останкинский мясокомбинат» 7,00 4,50 Черкизовский МПЗ+БИКОМ 4,43 3,99 Останкинский МПК 4,75 3,60 МПЗ Царицынский 4,50 4,02 КампоМос 1,50 1,32 Клинский мясоперерабатывающий завод 1,72 1,52 В компании ведётся работа по исследованию рынка, выявлению тенденций в изменении спроса, учитываются требования потребителей к ассортименту и качеству продукции. Ассортимент предлагаемого рынку товара на сегодняшний день составляет порядка 400 наименований колбас и деликатесов, 60 наименований мясных и мясорастительных консервов, а также более 20 видов рубленных мясных полуфабрикатов, пельменей и безоболочных колбас. Сбытовая политика направлена на расширение круга покупателей и на увеличение объёмов продаж. Благодаря разветвлённой сети торговых представительств, продукция «Микояновского мясокомбината» поставляется в лучшие магазины Москвы, Санкт-Петербурга и других городов России. Существует система реализации через авто-магазины, сетевые магазины и оптовые базы. На региональные продажи в 2006 г. приходилось 54,40% всей реализованной продукции в весовом и 43,01% в стоимостном выражении (61,4 тыс.тонн на сумму 4 105,7 млн.руб.). Торговые представительства занимают значительную долю в структуре реализации. Через них в 2006 году было реализовано 28,4 тыс.тонн продукции (25,18% всего объёма). Построенный в 2002 году фирменный магазин занимает важное место в структуре реализации. В 2006 году через него было продано 1,5 тысяч тонн продукции общей стоимостью 179,7 млн. руб. – 1,88% от общей стоимости реализованной продукции. На предприятии разработана гибкая система ценообразования. Цены на продукцию ЗАО «Останкинский мясокомбинат» в течение года изменялись 5 раз, по товарным группам колбасные изделия и полуфабрикаты цена увеличилась соответственно 6,1% и 4,5%; средняя цена (без НДС) по всей продукции увеличилась на 7,80 руб. – с 76,83 руб./кг. в 2005 г. до 84,63 руб./кг. в 2006 г. Останкинский мясокомбинат проводит активную работу с клиентами. Разрабатываются новые методы стимулирования продаж. Поставки сырья осуществляются из 15 регионов России, а также из Украины, Молдовы, Белоруссии. Комбинат обладает холодильными мощностями, обеспечивающими хранение мясосырья в объеме 8 000 тонн, что позволяет создавать 5-ти недельные запасы. Крупнейшие поставщики сырья: ЗАО «АВК»ЭКСИМА» - 21% всех поставок. В общем объёме поставок Филоновский мясокомбинат поставил на ММК – 3390,8 тонны – 4,9%, Светлоградский мясокомбинат – 3831,7 тонн – 5,6%, Бутурлиновский мясокомбинат – 3302,1 тонны – 4,8%, ЗАО по свиноводству «Владимирское» - 3747,6 тонны – 5,4%. Наличие надежных деловых связей в течение длительного периода времени обеспечивает бесперебойность процесса поставок. 2.2. Анализ прибыли предприятия Программа реализации продукции ЗАО «Останкинский мясокомбинат» на 2006 год выполнена на 96,80% по выручке и на 92,69% по объёмам реализации, в т.ч. по колбасным изделиям 99,16% по выручке и на 94,25% по объемам реализации (табл.2). Таблица 2 Выполнение программы реализации продукции ЗАО «Останкинский мясокомбинат» на 2006 год: Показатель Фактически 2005 г. По программе 2006 г. Фактически 2006 г. Отклонение, % тонн тыс. руб. тонн тыс. руб. тонн тыс. руб. объём выручка Реализовано, всего (без НДС) 113 831 8 727 720 121 673 9 860 715 112 783 9 544 804 -7,31 -3,20 В т.ч. колбасные изделия 94 949 7 766 422 101 864 8 561 500 96 008 8 633 131 -5,75 0,84 Объёмы реализации продукции достигли 9 544,8 млн.руб., что на 9,36% больше уровня 2005 года, который составил 8 727,7 млн.руб. Основная часть реализованной продукции - колбасные изделия, на долю которых в общей выручке в 2006 году приходится 90,4% или 8 633,1 млн.руб., по сравнению с 7 766,4 млн.руб. в 2005 году (Рост – 11,16%). Объём реализованной продукции в натуральном выражении снизился на 0,92%, со 113 831 до 112 783 тонн. Чистая прибыль за 2006 год составила 44 647 тыс.руб. (в 2005 году – 153 755 тыс.руб.). Рентабельность продаж в 2006 г. составила 7,23% против 7,66% в 2005 году. Структура реализации продукции ЗАО «Останкинский мясокомбинат» выглядит следующим образом (табл.3): Таблица 3 Структура реализации продукции ЗАО «Останкинский мясокомбинат» Компании Доля в общем объёме реализации, % Предприятия розничной торговли 8,3 Оптовые компании 86,2 Собственная розничная торговая сеть 2,8 Прочие 2,7 [1] Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятий АПК. – Мн.: Новое знание, 2005. – с.213. [2] Леонтьев В.Е., Бочаров В.В. Финансовый менеджмент: Учебное пособие. – СПб.: ИВЭСЭП, Знание, 2005. –с.140. [3]